Phân tích thị trường vàng tuần qua: Newmont khẳng định vị thế, bạc giữ vững hỗ trợ, palladium chịu áp lực
Tuần qua, thị trường kim loại quý tiếp tục chứng kiến nhiều biến động với tâm điểm là kết quả kinh doanh ấn tượng từ Newmont cùng triển vọng tích cực dành cho bạc. Trong khi đó, palladium tiếp tục suy yếu, còn mối quan tâm về sản lượng và sự cố tại một số mỏ vẫn là yếu tố đáng lưu ý.
Nội dung
Bạc – Giữ vững vai trò và tiềm năng bứt phá
Bạc là kim loại quý có hiệu suất tốt nhất trong tuần, dù vẫn giảm nhẹ 0,30%. Các chuyên gia tại Bloomberg đánh giá cao tiềm năng tăng trưởng của bạc nhờ nhu cầu công nghiệp tăng mạnh, đặc biệt là từ lĩnh vực năng lượng mặt trời (photovoltaics).
Ngoài ra, mức định giá hiện tại của bạc vẫn thấp hơn đáng kể so với vàng, và các chỉ báo kỹ thuật đang cho thấy mốc 35 USD/ounce là một mức hỗ trợ mới. Nhiều nhà phân tích nhận định rằng, ngưỡng 40 USD có thể sẽ bị chinh phục trong thời gian tới nếu xu hướng này tiếp tục được duy trì.
Newmont – Ghi điểm với lợi nhuận vượt kỳ vọng và chương trình mua lại cổ phiếu khủng
Công ty khai thác vàng lớn nhất thế giới Newmont vừa công bố kết quả kinh doanh ấn tượng với lợi nhuận trên mỗi cổ phiếu đạt 1,43 USD, cao hơn nhiều so với dự báo 1,23 USD. Kết quả này đến từ sự kết hợp giữa giá bán cao, sản lượng cải thiện (tăng 9%) và chi phí thấp hơn.
Đặc biệt, Newmont đã mua lại cổ phiếu trị giá 1,01 tỷ USD trong quý II và 145 triệu USD trong tháng 7, đồng thời công bố chương trình mua lại mới trị giá 3 tỷ USD, nâng tổng giá trị lên tới 6 tỷ USD. Đây là một động thái cho thấy sự tự tin và sức mạnh tài chính vượt trội của doanh nghiệp này trong bối cảnh thị trường còn nhiều biến động.
Palladium tiếp tục chịu áp lực, nhưng dấu hiệu hồi phục đang manh nha
Trong khi vàng và bạc nhận được nhiều kỳ vọng, palladium tiếp tục là kim loại quý có hiệu suất yếu nhất, giảm 3,15% trong tuần. Sản lượng từ Norilsk Nickel, nhà sản xuất lớn nhất thế giới, tiếp tục giảm, kéo theo tâm lý bi quan trên thị trường.
Tuy nhiên, dòng vốn đầu cơ đang bắt đầu quay lại, với vị thế mua ròng đạt mức cao nhất trong 5 năm, cho thấy niềm tin vào khả năng hồi phục trong trung và dài hạn đang dần quay trở lại.
Một số công ty khác nổi bật trong tuần:
- Osisko Development đạt được khoản tài trợ 450 triệu USD từ Appian để phát triển dự án Cariboo Gold (Canada), được đánh giá là một trong những dự án tiềm năng tại Bắc Mỹ.
- Equinox Gold có sự thay đổi nhân sự cấp cao với việc CEO Greg Smith rời chức. Người kế nhiệm là Darren Hall, người có bề dày kinh nghiệm vận hành, hứa hẹn sẽ tập trung vào việc đưa các dự án Greenstone và Valentine vào sản xuất đúng tiến độ.
- Sibanye-Stillwater đồng ý mua lại công ty tái chế kim loại Metallix Refining (Mỹ) với giá 82 triệu USD, mở rộng sự hiện diện tại thị trường Bắc Mỹ.
Những rủi ro cần lưu ý:
- Fresnillo, một trong những nhà sản xuất bạc lớn nhất thế giới, ghi nhận sản lượng quý II giảm 15% so với cùng kỳ năm ngoái, thấp hơn dự báo của thị trường.
- Aya Gold & Silver báo cáo sản lượng quý II tại mỏ Zgounder (Maroc) thấp hơn dự kiến do giảm hàm lượng quặng, mặc dù tỷ lệ thu hồi cải thiện.
- Một sự cố do mưa lớn đã khiến Orla Mining phải tạm ngừng khai thác tại mỏ Camino Rojo (Mexico), dù không có thiệt hại lớn, nhưng vẫn ảnh hưởng đến tiến độ sản xuất.
Kết luận:
Bức tranh thị trường kim loại quý đang cho thấy sự phân hóa rõ nét giữa các loại tài sản. Trong khi bạc và cổ phiếu khai thác vàng (như Newmont) thể hiện tiềm năng tích cực nhờ nhu cầu tăng và kết quả tài chính tốt, thì palladium và một số mỏ bạc lại đối mặt với rủi ro sản lượng và vận hành.
Tuy nhiên, giới đầu tư vẫn đang quan sát chặt chẽ các yếu tố vĩ mô, bao gồm chính sách lãi suất từ Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) và diễn biến thị trường hàng hóa, để đưa ra quyết định phù hợp trong giai đoạn tới.
